AI应用2月9日早盘表现强势，荣信文化、中文在线 、捷成股份
、引力传媒、掌阅科技 、兆驰股份涨停。流金科技
、万兴科技、壹网壹创 、君逸数码大涨超10% 。

　　消息面上 ，开源证券发布研报称
，字节跳动在即梦平台上线Seedance2.0视频生成模型，引发AI产业界广泛测评与讨论 ，且实测效果惊艳
。其支持文字、图片
、视频、音频等各类素材输入
，并生成视频，在自运镜和分运镜 、全方位多模态思考
、音画同步生成、多镜头叙事能力等几个关键能力上实现突破。

　　1月份 ，快手旗下AI视频生成模型可灵（Kling）也一度爆火海外，其“Motion Control”功能生成的视频拥有极高传播潜力
，一度使APP登上韩国 、新加坡等地的图形和设计类应用下载榜单首位，并推动其在美国地区流水收入不断增长 。

　　各大巨头争抢“春节流量 ”

　　近期 ，阿里
、腾讯、百度等巨头通过“发红包
”来为自家的AI应用引流
，也提振了AI应用的市场人气
。

　　上周五，阿里千问的“春节30亿免单”活动正式上线 ，综合多家媒体报道
，活动十分火爆，上线5小时用户通过千问下单了超过500万份奶茶订单 ，活动页面一度崩溃
，甚至有奶茶店因为订单量过多而选择临时闭店。

　　腾讯元宝则在2月1日正式开启10亿现金红包活动，活动持续至2月17日 。活动同样火爆异常 ，一度被自家大哥微信“封杀 ”。1月底
，百度宣布启动2026马年春节红包活动，总金额达5亿元 ，活动以AI互动为核心亮点
。

　　2月9日，快手宣布与中央广播电视总台《2026年春节联欢晚会》达成合作。用户打开快手搜索“春晚
”
，即可提前预约马年央视春晚直播 。春节期间，快手还将上线红包互动活动 ，摇一摇即可领红包
，除夕当天还有全天红包雨
。

　　AI应用落地加速

　　中国银河证券表示，在AI应用加速推进过程中 ，首先表现出的是AI逐步从成本项变为明确的营收增长来源。目前OpenAI 、谷歌等巨头均已明确表示过AI带来的相关收入 。OpenAI首席财务官Sarah Friar在官方博客中披露
，公司2025年年化营收已超过200亿美元，而2024年约为60亿美元 ，2023年仅为20亿美元左右
。

　　从全球iOS和Google Play平台APP下载次数来看
，生成式AI已经成为增长速度最迅猛的一类，反映出生成式 AI 应用在全球范围内的快速普及和用户需求的爆发式增长。

　　尤其在消费和垂直行业中 ，人工智能正通过生态系统整合实现更深入的落地 。中国银河表示
，中国企业在此领域的表现尤为突出，厂商更多选择从高频场景入手 ，借助本土生态优势加速落地进程
。阿里千问接入淘宝
、天猫、支付宝 、飞猪和高德等平台，提供人工智能驱动的购物
、外卖订购、机票预订等服务
，并上线超过400项办事能力。智谱AI宣布与滴滴合作，聚焦通用人工智能关键技术及出行领域的智能体应用 。

　　政策端也持续发力

　　2026年初 ，工信部等八部门联合印发《“人工智能+制造”专项行动实施意见》
，提出到2027年，要推动3-5个通用大模型在制造业深度应用 ，形成特色化 、全覆盖的行业大模型
，推出1000个高水平工业智能体，打造100个工业领域高质量数据集 ，推广500个典型应用场景
。培育2-3家具有全球影响力的生态主导型企业和一批专精特新中小企业
，打造一批“懂智能、熟行业 ”的赋能应用服务商，选树1000家标杆企业。

　　地方来看 ，人工智能领域的布局策略正在转向构建完整
、可持续的区域性生态体系建设 。江苏印发了《江苏省“人工智能+”行动方案》
，深圳发布《深圳市打造人工智能OPC创业生态引领地行动计划（2026—2027年）》，浦东新区印发《浦东新区推进张江人工智能创新小镇建设工作方案》等等。

　　28股2026年业绩预测翻倍

　　从机构预测的2026年业绩来看 ，不少AI应用概念股业绩增幅明显
。科大国创暂居首位，预计2026年业绩同比增幅达1040%；万兴科技、当虹科技 、中科通达
、美迪西、迪安诊断 、光云科技也排名靠前
，2026年业绩同比增幅预计超过300%。

　　从股价表现来看，这部分业绩预测翻倍股中 ，截至2月6日收盘
，流金科技2026年以来上涨超过80%；迪安诊断
、光云科技、通达海上涨超过40% 。

　　国金证券指出，AI应用产业发展趋势已确立
。无论从算力ROI（投资回报率）诉求角度 ，还是互联网 、软件
、端侧公司做产品的角度
，2026年AI应用都已是“必修课
”。

　　长江证券则表示，近期AI资本化加速 ，AI产业共识再发酵 。随着AI应用商业化加速
，参考美国AI演绎，资本开支领先于商业化一年左右 ，考虑到24年底-25年国内CSP资本开支加速
，预判AI应用也即将在26年迎来商业化拐点
。

（文章来源：东方财富研究中心）